احسان عسکری، معاون سرمایه گذاری و توسعه بازار شرکت تأمین سرمایه امید در گفتگو با هفته نامه بورس:

شرکت تامین سرمایه امید در آذرماه 1390، مجوز فعالیت خود را از سازمان بورس و اوراق بهادار تهران اخذ کرده و در حال حاضر مدیریت هفت صندوق سرمایه‌گذاری از انواع مختلف را برعهده دارد که در ادامه ضمن معرفی این صندوق‌ها، مروری بر عملکرد آن‌ها خواهیم داشت.

صندوق‌های با درآمد ثابت گنجینۀ امید ایرانیان  و امید انصار (2 صندوق برای ریسک‎گریزان)

در خردادماه 1394 و در راستای جذب سرمایه‎گذاران ریسک‌گریز، صندوق گنجینۀ امید ایرانیان در گروه صندوق‌های با درآمد ثابت رونمایی شد. خالص ارزش دارایی‌های این صندوق از ابتدای سال تاکنون با رشدی 117 درصدی، به حدود 56 هزار میلیارد ریال رسیده است. ماهیت احتیاطی صندوق‌های بادرآمد ثابت موجب شده تا تنها درصد اندکی از دارایی‌های صندوق، به بازار سهام اختصاص یابد و باقی به‌ میزان 57 و 31 درصد به ترتیب در قالب اوراق بهادار بادرامد ثابت و سپردۀ بانکی سرمایه‌گذاری گردد. این صندوق در یک‌سال اخیر 18 درصد بازدهی داشته است. امکان سرمایه‌گذاری در این صندوق از طریق تارنمای اینترنتی صندوق و شعب بانک سپه امکان‌پذیر است.

دیگر صندوق با درآمد ثابت تحت مدیریت این مجموعه، یعنی صندوق امید انصار با رویکردی مشابه موفق به کسب بیش از 20.2 درصد بازدهی در یک سال اخیر شده است.

صندوق گنجینه مهر (از نوع مختلط)

خالص ارزش دارایی‌های صندوق مختلط گنجینۀ مهر در یکسال گذشته با رشدی 41 درصدی به حدود 433 هزار میلیارد ریال رسیده است. با توجه به ماهیت صندوق، مدیران صندوق معادل 55 و 44 درصد از سبد دارایی­های صندوق را به ترتیب به سهام، اوراق بهادار بادرآمد ثابت و سپردۀ بانکی، اختصاص داده‌اند و حاصل عملکرد یکسالۀ آن‌ها کسب 30 درصد بازدهی بوده که این نرخ با توجه به شرایط کلی بازار و همچنین عملکرد سایر صندوق‌های مختلط، مطلوب ارزیابی می‌شود.

صندوق‌های سهامی بذر امید آفرین (قابل معامله) و نوید انصار (2 صندوق برای ریسک‌پذیران)

تأمین سرمایۀ امید برای مشتریان ریسک­پذیرش نیز دو صندوق در نظر گرفته است؛ صندوق نوید انصار و صندوق قابل معامله بذر امید آفرین. 90 درصد از کل داریی­های صندوق بذرامید آفرین شامل سرمایه­گذاری در سهام می­گردد که بیشترین سرمایه‌گذاری­ها در گروه‌ «محصولات شیمیایی»، «فلزات اساسی» و «شرکت‌های چندرشته‌ای صنعتی» بوده­است. در صندوق نوید انصار نیز به طریق مشابه 81 درصد از کل داریی­ها به          سرمایه­گذاری در سهام تخصیص یافته­است. گرچه سطح بازدهی سالانۀ این دو صندوق، همسو با ریزش سنگین بازار سهام در سال گذشته، همانند بسیاری از صندوق‌های سهامی افت داشته اما در افق بلندمدت، هر دو صندوق بازدهی مرکب جذابی داشته‌اند.

صندوق زرافشان امید ایرانیان

خالص ارزش دارایی‌های صندوق مبتنی بر سکۀ طلای زرافشان امید ایرانیان از ابتدای سال، رشد 7 درصدی را تجربه کرده و اکنون در سطح 3.724 میلیارد ریال قرار دارد. در 365 روز گذشته، همسو با نوسانات کاهشی قیمت سکۀ طلا در یکسال گذشته، بازدهی یکسالۀ اخیر این صندوق نیز کاهش را تجربه کرد اما در افقی بلندمدت و طی حدود 4 سال فعالیت، بازدهی 431 درصدی را عاید سرمایه‌گذاران بلندمدت خود کرده است. سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا می‌تواند جایگزین خوبی برای خرید فیزیکی سکه و طلا باشد تا موجب کاهش ریسک ناشی ازنگهداری گردد.

صندوق اختصاصی بازارگردانی امید ایرانیان

خالص ارزش دارایی‌های صندوق بازارگردانی امید ایرانیان با ماهیت محاسبه ناو جداگانه (Multi NAV) از ابتدای سال تاکنون 245 درصد رشد داشته ­است. این صندوق در حال حاضر 13 نماد اعم از سهام بورسی و فرابورسی را تحت بازارگردانی دارد. ماهیت و هدف صندوق­های بازارگردانی، افزایش نقدشوندگی و تحدید دامنه نوسان قیمت سهام تحت عملیات بازارگردانی مطابق با پارامترهای بازارگردانی مصوب بورس‌ها است.

کسب سود تضمین شده

حداقل 70 درصد از منابع صندوق در اوراق بهادار با درآمد ثابت، سپردۀ بانکی و گواهی سپردۀ بانکی سرمایه­ گذاری می­شود. براساس امیدنامۀ این صندوق­ ها و همچنین اصلاحیۀ ­های سازمان بورس طی ابلاغیه­ های صادره، حداقل 40 درصد منابع صندوق در اوراقی سرمایه ­گذاری می­ شود که سازمان بورس و اوارق بهادار به آن­ها مجوز داده­است.

حداقل 15 درصد از دارایی ­های صندوق نیز به سرمایه­ گذاری در سهام و حق تقدم سهام پذیرفته شده در بورس و فرابورس و همچنین صندوق­ های سرمایه­ گذاری سهامی و یا مختلط اختصاص می ­یابد. هدف از ایجاد این صندوق ­ها کسب سود تضمین شده برای سرمایه­ گذاران مطابق با نرخ پیش بینی مدیر صندوق در امید نامه می ­باشد. با ابزاری چون ذخیره­ گیری از تغییرات ارزش سهام ریسک ناشی از نوسانات قیمت سهام در این صندوق­ ها پوشش داده می­ شود. ضامن نقد شوندگی این صندوق ­ها موظف است در صورت عدم وجود نقدینگی، وجه مورد نیاز برای پرداخت به سرمایه­ گذران در هر زمان را فراهم سازد.

در جدول زیر مشروح عملکرد صندوق‌های سرمایه‌گذاری تحت مدیریت شرکت تأمین سرمایه امید را مشاهده می‌کنید.